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40歲公務員的希望
15年後要攢下3千萬退休金
公務員工作穩定、退休金優渥,但是在薪水凍漲、物價飆漲的今天,
如果要實現400萬元子女教育金與3000萬退休金的理財目標,還是要審慎規畫才行。
撰文:Money+施禔盈
 
姓名:向先生
年齡:5年7班
職業:公家機關職員
婚姻狀況: 已婚
家庭成員:太太39歲、大兒子12歲、小兒子10歲
理財目標:
  1. 夫妻都希望能在55歲退休,退休時除了自住的房子外,存款希望有3000萬,如何達到?
  2. 計畫幫兩個兒子準備400萬元留學金,以定期定額買基金,怎麼搭配能在10年後存到這筆錢?
  3. 目前先生壽險保額300萬元、太太200萬元,保障是否足夠?有哪些地方需要補強?
向先生與太太兩人都在公家機關上班,收入相當穩定,3年前他們在三重買了間價值約800萬元的房子,目前貸款僅剩40萬元,每個月需要繳交的房貸不到3,000元。由於夫妻倆每年的年終獎金收入超過25萬元,向先生因此打算花兩年的時間,把剩餘40萬元的房貸一口氣還完。

除了自住的房子外,9年前向先生在桃園買了一間約300萬元的房子,目前出租中,每個月房租收入10,000元。現階段房子貸款還有110萬元,每個月要繳的房貸約12,000元,向先生說,當初會買這間房子,就是算準了房租收入可以cover房貸支出,「現在讓房客幫忙養房子,未來退休後,就可以當包租公收房租了」。

向先生名下還有一間位於彰化的透天厝,之前有出租,但目前空著,只有放假時,偶爾會帶著全家大小回去住幾天。向先生並不打算回彰化退休,但因為這間房子是長輩贈與,因此現階段不方便處理,但過幾年還是要將這間房子出售。此外,長輩留有一塊位於南投約32坪的土地給他,目前市價約100萬元。


基金虧損10%以上 就加碼扣款

為了讓兩個兒子能夠在大學畢業後再出國深造,向先生從去年開始定期定額買基金,希望10年後能夠幫每個兒子存足200萬元。參考網站資訊、媒體報導,向先生一開始就鎖定替代能源基金,另外,理專則推薦一檔長期穩健的全球股票型基金給他。

替代能源基金表現搶眼,去年底當獲利超過15%時,向先生已經停利過一次,不過,理專推薦的全球股票型基金買了6個月一直沒有表現,而且淨值還不時往下掉,因此向先生選擇轉換到其他市場。目前手中兩檔基金分別為美林新能源及富蘭克林坦伯頓拉美基金,前者每月扣款10,000元、後者5,000元。

而最近受到全球景氣下修的影響,這兩檔基金報酬率由正轉負,「3月時看到對帳單,報酬率變成-18%,我本來就設定看到大跌時要加碼,因此那時候又各加扣10,000元。最近因為報酬率從負的兩位數回到個位數,所以停止加碼。」向先生對於定期定額投資的操作策略是見到虧損10%馬上增加扣款金額。

新能源加拉美基金 儲存子女教育金

「我希望未來能在不用賣房子的情況下讓孩子出國留學。」向先生表示,雖然除了自住的房子外,還有兩間房子可以處分,但是桃園的房子可以收租、補貼未來退休的開銷,至於彰化的老家也不是說賣就可以賣,所以利用定期定額買基金來存教育金,只是不知道這樣的搭配,是否可以達成10年存400萬元的目標?

向先生說,在公家機關上班,雖然穩定有保障,但是因為薪水凍漲,物價又高漲,加上孩子愈來愈大,開銷也會增加,所以想要靠投資來增加資產,前一陣子才剛把約26萬元的股票賣掉,轉去做紐幣定存,希望能利率、匯率兩頭賺。

向先生與太太兩人都計畫55歲退休,到時候先生會有約500萬元、太太有約300萬元的退休金收入,但是因為希望每年都能出國旅遊,也希望維持不錯的生活品質,所以向先生的規畫是,退休時手上要有3000萬元的現金,「現在還沒開始存退休金,只是手上有一些不動產,不知道是不是該積極做投資?」向先生問道。

處分增值空間不大的房地產

台北富邦銀行理財業務主任歐哲良表示,如果不動產是位在大台北的好地段,利用房地產來存退休金不失為一個好方法。但是向先生除了自住的房子外,一間位於桃園、一間位於彰化,還有南投的土地,看起來增值空間都不大,所以不妨早點處理,轉去做投資。

保德信投信理財中心協理詹千慧也指出,向先生的資產中,不動產占比過高,為了達成3000萬元的退休金儲存目標,應該考慮調整資產組合配置,降低不動產占總資產比重,而處分不動產所得到的收入,就可以作為儲存退休金的來源。

桃園房屋可以優先處理,以目前房價300萬元,扣除110萬元的貸款後,將有190萬元的資金可進行投資。長期來看,全球股票型基金年平均報酬率可達到10%的水準,15年後,當向先生退休時,就有一筆約840萬元的資產。

此外,可考慮將台幣與紐幣定存解約,詹千慧解釋,台幣定存利率抵不過通膨,而就算外幣有機會利率、匯率雙頭賺,但要達到年年都獲利10%的目標也不容易,所以不如將台幣與外幣定存共45萬元,轉進質優的股票型基金,加上將每月結餘與年度結餘也做投資運用,以及15年後退休時,向先生與太太共有800萬元退休金可領,這樣一來,就可累積2500萬元退休金。

不足的500萬元,可以處分彰化老家及南投土地來填補,那麼3000萬元的退休金目標即可順利達成。只是10%的年報酬率是期望值,倘若投資績效打折扣,退休金恐會縮水。

因此歐哲良建議向先生盡早處分老家及土地,將處分收入做有效的運用。但考量儲存退休金不宜冒太大風險,所以建議以投資債券型基金為主,大型績優股為輔。這樣一來,就算年報酬率未達到10%,也不會影響退休金儲存計畫。

加買定期壽險、提高醫療險

在子女教育金部分,10年要準備400萬元,以向先生目前每月定期定額15,000元推算,需找尋投報率為14%的產品。新能源基金及拉美基金長期趨勢向上,有機會看到14%的年獲利率,尤其向先生懂得在市場大跌時加碼買進,增加未來獲利空間。

但為了持盈保泰,以及考慮產業型及新興市場股票基金波動較大,歐哲良提醒,最好設定停利點。而贖回後的金額不妨再分批加買其他如全球新興市場基金、或資產配置基金,以基金養基金、分散投資的方式,降低風險。

觀察向先生與太太的保險金額,由於兩人都是家庭經濟支柱,目前300、200萬元的壽險保額略嫌不足。但由於以兩人的年紀來看,加買終身壽險偏貴,因此可考慮以定期壽險來增加保障。

另外,醫療險部分也應該提高,否則一旦兩人中有人因病住院而收入中斷,馬上就會打亂既有規畫,影響子女教育金及退休金的儲存。建議先生醫療險加到住院日額3,000元、太太則提高為2,000元。

如此,定期壽險加上醫療險的保費,每年約多增加50,000元,以兩人薪水來看,降低生活開銷,並且若桃園房子處理掉,原本用房租支付房貸不足的2千元,也能省下來,都可用來支付多出來的保費。

未來退休後,只要將3000萬元退休金,放入最保守的債券型基金,以年報酬率5%計算,每年有約150萬元的進帳。那麼,每年出國旅遊、過優質的退休生活,絕對不成問題。


會診專家:
台北富邦銀行理財業務主任歐哲良
專家建議:
  1. 降低固定資產比重
    家庭資產中,房子及土地占了9成,明顯偏高,尤其除了台北的房子以外,其他區域房地產增值空間有限,建議出售。
  2. 售屋收入買債券基金
    儲存退休金最好選擇保守、防禦型商品,全球債券型基金年報酬率約5%,大型藍籌股如台塑、中鋼年獲利率約10%,可以相互搭配。
  3. 加買定期險及醫療險
    做為家庭經濟支柱的夫妻倆都需要增加壽險保額,建議各加買定期險200萬元。提高醫療險也有必要,以防因病收入中斷的風險。
會診專家:
保德信投信理財中心協理詹千慧
專家建議:
  1. 台幣與紐幣定存解約
    台幣利率偏低,另外以長期平均來說,貨幣升值加上利息收入,年報酬率也不比基金來得好,因此建議將兩筆定存解約進行投資。
  2. 調整資產組合配置
    若不打算出售長輩贈與的房地產,可考慮先將桃園房子賣掉,但如此要達到目標,可能要選擇風險較高的新興市場或特殊產業基金。
  3. 降低退休金目標
    如果不想處理房地產,也無法承受風險性較高的投資工具,建議調整退休金目標至2500萬元,還是可以享受不錯的退休生活。


本文取自<Money+ 2008年5月號>

 
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